黑社會大佬（呂良偉飾）跑路之前將自己剛出世的嬰孩托付給契夫唐秋水（吳孟達飾），起名為唐十二（劉德華飾），從此人們都稱他做十二少，因為他有十二個黑白兩道的契父契媽，表面上他上天之驕子，但內心比誰都寂寞。養大他的契父唐秋水是廟街的百搭替工，還有一個可能是親母的龜婆叫鳳凰女（葉德嫻飾），她是全廟街最麻煩的女人，當年同月同日舍棄了自己的兒子在廟街。他有一個世仇叫立令，是官涌的霸王，他比魔鬼還可怕。一天，十二少遇見一個來廟街傳道的女子叫德蘭（王祖賢飾），由第一眼開始，他便愛上她……